上半年科技股大涨后，现在大家都在猜，谁能接替AI成为股市的下一个热点。目前看，医药板块是表现最好的“接棒者”热播短剧突破阈值。
Wind数据显示，在6月底到7月初的那一周，医药指数一周就涨了大约15.17%短剧突破阈值。不管是行业里的四大龙头公司，还是一些二线的潜力股，股价都涨得很快。就拿A股来说，四大龙头最近都在涨，有的在6月份涨幅甚至超过了20%。一些非龙头公司涨得更猛，比如有家公司6月份就涨了37.97%。
森瑞投资的董事长林存解释说，现在全球医药行业正处在更新换代的时期，国外很多大药企的明星产品专利快到期了，急需找新产品来补充。而国内很多企业，前几年就开始在ADC、双抗这些新技术上布局，加上国内临床资源好，研发进度领先，这就吸引了国外大药企不断来挖宝。国内企业不光能收到首付款，后续还能拿到里程碑付款和销售分成，这直接刺激了创新药企靠产品出海赚钱。突破阈值哪里看
明星基金经理谭冬寒分析，最近医药板块反弹，主要是因为AI板块之前太拥挤、波动变大，资金就开始寻找别的机会，做一下平衡。5月份医药股连跌了20多天，很可能就是因为AI太火，把钱都吸走了，并不是医药行业本身出了问题，因为那时候所有非AI板块都在跌。现在AI的吸金效应减弱，资金回流，非AI板块企稳反弹，和5月份的下跌正好是镜像关系。医药又是非AI板块里，基本面和股价走势反差最大的行业之一。上半年，它的对外授权交易持续超预期，这些好消息和股价的下跌形成了反差，所以医药就成了非AI板块反弹的领头羊。
长城基金的医药基金经理梁福睿强调，6月底7月初这轮上涨，是产业基本面、产品出海、国家政策和资金配置等多重利好一起作用的结果。这些